Sumário

Plano CD-05

 

MACRO ALOCAÇÃO RENTABILIDADE (%)
Segmento Composição Participação (%) No Mês No Ano 12 Meses
Renda Fixa 10.056.662 89,36 3,01 2,58 4,81
Renda Variável 625.040 5,56 4,65 8,48 (5,25)
Estruturado 511.155 4,54 2,27 4,46 4,21
Empréstimos 46.904 0,42 1,13 3,04 12,92
Disponível  14.732 0,13 - - -
Outros (899) (0,01) - - -
TOTAL 11.253.593 100,00 3,07

3,06

3,79
REFERENCIAL (IPCA + 4,00% a.a.)* 1,97 4,20 15,98
*Houve revisão da metodologia de cálculo dos benckmarks/índices de referência dos Planos que passou a usar o IPCA do mês e não mais o do mês anterior.
  

APURAÇÃO DO RESULTADO DO PLANO (R$)
  No mês  Acumulado

PATRIMÔNIO DE COBERTURA*

                        =

PROVISÕES MATEMÁTICAS** 

527.776 10.363.987
FUNDOS PREVIDENCIAIS  75.647 837.391
 *Total dos recursos previdenciários para cobertura dos compromissos do Plano  
 **Compromisso do Plano com os participantes ativos, contemplando os benefícios a conceder.

Comentários do Gestor 

A rentabilidade da carteira foi de 3,07%, enquanto a referência de rentabilidade esperada (IPCA+4%) para o mês foi de 1,97% representando, assim, superação de 55,95%.  Todos os segmentos de investimos, exceto empréstimos, performaram acima do esperado pela referência atuarial do plano. O segmento de renda fixa, 89,36% da carteira, rendeu 3,01% e os segmentos de Renda Variável (5,56%) e de estruturados (4,54%) renderam 4,65% e 2,27%, respectivamente, enquanto que os benchmarks dos segmentos foram de 0,93% para o CDI e de 6,06% para o BOVESPA. Considerando as incertezas e a volatilidade esperada pelo mercado, comentário do gestor, a estratégia de investir em ativos livres de riscos com juros reais está mantida e, foram adquiridos, no mês, aproximadamente, R$ 295 mil, com taxa acima do referencial do plano. Os ativos do plano têm grande exposição a MTM - Marcação a Mercado e sua carteira tem taxa média superior a referência atuarial do plano. Portanto, a assertividade da estratégia é percebida em pequenos movimentos de ajuste nas curvas de juros que ampliam consideravelmente o resultado.  Em março, o plano obteve a melhor rentabilidade entre os planos.

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Histórico de Rentabilidade dos Planos